Bitcoin Sparplan oder Einmalkauf: Was lohnt sich mehr?

Wer sich erstmals ernsthaft mit Bitcoin beschäftigt, landet fast automatisch bei derselben Frage: lieber regelmäßig kleine Beträge investieren oder einmal den ganzen Betrag auf den Tisch legen? Beide Strategien wirken plausibel. Der Sparplan fühlt sich kontrolliert an, das Einmal-Investment entschlossen. Doch je nach Marktphase kann der Unterschied enorm sein. Ein Blick auf konkrete Zahlen zeigt, dass es nicht nur um Rendite geht, sondern vor allem um Risiko und Nervenstärke. DCA gegen Smash Buy Beim Dollar Cost Averaging (DCA) kauft man in festen Abständen für immer denselben Betrag, zum Beispiel jeweils am Monatsersten für 100 US-Dollar. Der Einstiegspreis verteilt sich über viele Kurse hinweg. Steigt Bitcoin, wächst das Portfolio. Fällt der Kurs, kauft man automatisch günstiger nach. Die Strategie verzichtet bewusst auf den Versuch, den perfekten Zeitpunkt zu treffen. "Ein Sparplan nimmt die Emotionen aus der Gleichung. Er verhindert das klassische "FOMO” bei Hochs und die Schockstarre bei Tiefs. Wer automatisiert kauft, schlägt die Mehrheit derer, die versuchen, den perfekten Einstiegszeitpunkt zu erwischen", so Daniel Winklhammer, CEO bei 21Bitcoin gegenüber BTC-ECHO. Der Smash Buy verfolgt das Gegenteil. Man investiert den gesamten Betrag sofort. Wer überzeugt ist, dass der Preis aktuell niedrig ist, erhält auf einen Schlag möglichst viel Bitcoin. Die Rendite hängt dann fast ausschließlich davon ab, ob der Einstiegszeitpunkt gut gewählt wurde. "Wenn Kapital vorhanden ist, liefert ein sofortiger Einstieg statistisch gesehen oft die bessere Performance, da Bitcoin langfristig einen Aufwärtstrend aufweist", erklärt Winklhammer. Bitcoin Investment seit 2020 Hätte man seit Januar 2020 jeden Monat 100 US-Dollar in Bitcoin investiert, wären bis heute insgesamt 7.400 US-Dollar zusammengekommen. Dabei hätte man rund 0,27 Bitcoin angesammelt. Stand heute läge der Gewinn bei etwa 11.460 US-Dollar. Ohne einen perfekten Einstiegszeitpunkt zu treffen, hätte sich über die Zeit ein beachtlicher Bestand aufgebaut. Seit 2020 hätte sich ein Bitcoin-Kauf definitiv gelohnt, egal ob per DCA oder als Smash-Buy / Quelle: TradingView Wer stattdessen den gesamten Betrag direkt Anfang 2020 investiert hätte, als Bitcoin ungefähr bei 8.000 US-Dollar stand, hätte rund 0,925 Bitcoin gekauft. Beim heutigen Kurs von etwa 68.000 US-Dollar entspräche das rund 62.900 US-Dollar. In dieser Marktphase zeigt sich klar: ein früher Einmal-Kauf hätte den Sparplan deutlich übertroffen. Der Gewinn läge damit bei rund 55.500 US-Dollar. Kauf am Hoch Dreht man die Situation um und startet im April 2021 nahe dem damaligen Allzeithoch bei 59.000 US-Dollar, hätte man per Sparplan wieder monatlich 100 US-Dollar investiert und insgesamt 5.900 US-Dollar eingesetzt. Heute wäre das Portfolio rund 9.954 US-Dollar wert und man hätte seitdem etwa 0,14 Bitcoin akkumuliert. Ein Bitcoin-Sparplan glättet den Einstiegspreis und reduziert das Timing-Risiko / Quelle: cryptoDCA Der Einmal-Kauf hätte hingegen exakt am Hoch für 5.900 US-Dollar 0,1 Bitcoin gebracht. Danach folgte ein langer Bärenmarkt bis 2024. Anleger mussten Jahre warten, bis der Kurs wieder den Einstiegspreis erreichte. Der Sparplaninvestor dagegen profitierte von niedrigeren Preisen während der Abwärtsphase und sammelte kontinuierlich mehr Bitcoin ein. Bitcoin nach der Trump-Wahl Findet der Einstieg am 5. November 2024 (einen Tag vor der offiziellen Wahl Donald Trumps) mit einem monatlichen Kauf von 100 US-Dollar statt, summiert sich der Einsatz bis heute auf rund 1.500 US-Dollar. Dabei wären etwa 0,015 Bitcoin zusammengekommen. Trotz steigender Kurse läge der Sparplan aktuell leicht im Minus. Der Grund: Ein Großteil der Käufe fand erst nach dem starken Preisanstieg statt. Die höheren Durchschnittspreise drücken hier den Effekt der regelmäßigen Käufe. Bitcoin hat seit dem Wahlsieg seine zwischenzeitlichen Gewinne vollständig abgegeben / Quelle: TradingView Ein Einmal-Kauf am selben Tag bei rund 68.000 US-Dollar hätte dagegen etwa 0,022 Bitcoin gebracht und damit klar mehr Bestand geliefert. Nach der Wahl Trumps, einem der ersten offen Krypto-freundlichen US-Präsidenten, wechselte die Marktstimmung deutlich. Bitcoin ging in eine neue Aufwärtsphase über, die stark von Erwartungen an regulatorische Lockerungen getragen wurde. In solchen Momentum-Phasen zeigt sich erneut, dass ein früher Einstieg mehr Gewicht haben kann als ein verteilter Kauf über viele Monate. Bitcoin Anlegerverhalten im Vergleich Der Sparplan nimmt Druck aus der Entscheidung. Niemand muss erraten, ob heute der perfekte Einstieg ist. Sinkende Kurse fühlen sich nicht wie Verlust an, sondern wie Rabatt. Steigende Kurse wiederum bestätigen die Position. Die Strategie lebt vom Gedanken, dass die Zeit im Markt wichtiger ist als perfektes Timing. Dadurch bleibt man auch in unruhigen Phasen eher investiert, statt impulsiv zu reagieren. Der Smash Buy dagegen ist eine Wette auf den Moment. Trifft man ihn richtig, ist die Rendite überragend. Liegt man daneben, können Jahre ohne Gewinn vergehen. Steuerlich kann er attraktiv sein, weil nach einem Jahr der gesamte Bestand gleichzeitig steuerfrei wird. Doch emotional ist er deutlich schwerer durchzuhalten, vor allem nach einem Kauf im Hype. Gerade in starken Korrekturen trennt sich hier oft Überzeugung von Nervosität. Bitcoin verstehen vor dem Kauf Bevor man sich für eine Strategie entscheidet, lohnt es sich, das Investment wirklich zu verstehen. Wer überzeugt investiert, reagiert weniger nervös auf Kursverluste und verkauft nicht beim ersten Rücksetzer. Beide Ansätze lassen sich zudem kombinieren. Ein monatlicher Sparplan kann dauerhaft laufen, während man zusätzlich Kapital zurückhält, um bei gefühlten Tiefpunkten einmalig zu investieren. So profitiert man von regelmäßigen Käufen und nutzt gleichzeitig Chancen im Markt. "Aktuell bevorzuge ich eine Hybrid-Strategie: Einen soliden Sparplan, um permanent investiert zu sein. Zusätzlich halte ich eine kleinere Cash-Reserve bereit, um bei außerordentlichen Ereignissen (Flash-Crashes) gezielte Einmalinvestitionen zu tätigen", so Winklhammer abschließend. Wichtig bleibt dabei der lange Zeithorizont, denn Bitcoin schwankt stark und kann zwischenzeitlich im Minus liegen. Historisch wurden Rückgänge jedoch immer wieder von neuen Allzeithochs abgelöst.

Wer gewinnt wirklich beim Bitcoin-Kauf: Timing oder Geduld?

In diesem Artikel erfährst du:

Solana und DeFi: Drift-Hack offenbart eklatante Schwächen

Bitcoin-Gold-Korrelation bricht ein: Jetzt BTC kaufen?

Bitcoin-Prognose: Ist das schlimmste überstanden?